Après plus d’un an de baisses successives, le taux du Livret A repart à la hausse. Au 1er août 2026, il passe de 1,50 % à 1,70 %. Une bonne nouvelle pour les 58 millions de Français qui détiennent le placement préféré du pays — mais une nouvelle qu’il faut savoir remettre à sa juste place. Décryptage, chiffres à l’appui.
Ce qui change au 1er août 2026
Le ministre de l’Économie a confirmé le 15 juillet 2026 un relèvement du taux du Livret A, sur recommandation du gouverneur de la Banque de France. Concrètement :
- Livret A : 1,70 % (contre 1,50 % depuis le 1er février 2026), plafond inchangé à 22 950 €.
- LDDS : 1,70 % également, son taux étant toujours aligné sur celui du Livret A (plafond 12 000 €).
- LEP : maintenu à 2,50 %. La stricte application de la formule aurait conduit à 2,20 % : le gouvernement a choisi de préserver ce « coup de pouce » pour les épargnants modestes.
L’ajustement est automatique : aucune démarche n’est nécessaire de la part des titulaires. Les intérêts sont calculés au nouveau taux à partir du 1er août.
Pourquoi le taux remonte
C’est la première revalorisation du Livret A depuis février 2023. Elle met fin à une série de trois baisses qui avaient ramené le taux de 3 % à 1,50 % en un an. Le taux est révisé deux fois par an (1er février et 1er août) selon une formule qui combine l’inflation hors tabac et le taux interbancaire européen €STR. Deux moteurs se sont réveillés : l’inflation est repartie à la hausse depuis mars 2026, notamment sous l’effet des prix de l’énergie, et le €STR s’est stabilisé autour de 1,95 %.
| Date | Taux du Livret A |
|---|---|
| Jusqu’à janvier 2025 | 3,00 % |
| 1er février 2025 | 2,40 % |
| 1er août 2025 | 1,70 % |
| 1er février 2026 | 1,50 % |
| 1er août 2026 | 1,70 % |
Concrètement, combien ça rapporte de plus ?
Soyons honnêtes : la hausse est réelle, mais son effet sur votre portefeuille reste modeste.
- Pour un Livret A au plafond (22 950 €), le passage de 1,50 % à 1,70 % représente un gain d’environ 45 € sur une année pleine (390 € d’intérêts contre 344 €).
- Pour un encours moyen (≈ 7 800 €), le gain annuel est d’environ 15 €.
Autrement dit : de quoi payer un plein d’essence ou un abonnement, pas de quoi transformer une stratégie patrimoniale.
La vraie question : votre épargne travaille-t-elle vraiment ?
Le chiffre affiché ne suffit pas à juger d’un placement. Ce qui compte, c’est le rendement réel : le taux, diminué de l’inflation. Or, tant que la hausse des prix reste supérieure à 1,70 %, la valeur réelle de votre épargne continue de s’éroder, même si son montant en euros augmente. Le Livret A vous fait gagner des euros… qui achètent un peu moins chaque année.
C’est pourquoi il faut garder en tête ce que le Livret A est — et ce qu’il n’est pas. Liquide, garanti, défiscalisé : c’est l’outil idéal de l’épargne de précaution, cette réserve mobilisable à tout moment en cas de coup dur. Ce n’est pas, en revanche, un outil de valorisation du capital sur le long terme.
Que faire de son épargne au-delà du Livret A ?
La bonne démarche n’est pas de fuir le Livret A, mais de lui donner le bon rôle — puis de faire travailler l’excédent.
- Sécurisez d’abord votre épargne de précaution. L’équivalent de 3 à 6 mois de dépenses courantes, sur le Livret A et le LDDS, reste parfaitement adapté : disponible, sans risque, sans fiscalité.
- Faites ensuite travailler le surplus, selon votre horizon et votre tolérance au risque : l’assurance-vie (fonds euros + unités de compte, fiscalité qui s’allège avec le temps), la SCPI (revenus immobiliers réguliers sans gestion), ou le PER (préparer la retraite tout en réduisant ses impôts).
Il n’existe pas de solution universelle : tout dépend de votre situation, de vos projets et de votre fiscalité. C’est précisément le rôle d’un bilan patrimonial.
En résumé
La remontée du Livret A à 1,70 % est une bonne nouvelle symbolique : elle marque un changement de tendance et protège un peu mieux votre épargne de précaution. Mais elle ne change rien à l’essentiel — un capital qui dort à 1,70 % ne se construit pas. La vraie question n’est pas « combien rapporte mon Livret A ? », mais « quelle part de mon épargne devrait, au contraire, en sortir ? »
Cabinet Toniram — Conseil en gestion de patrimoine · ORIAS 25002668 (COA · CIF). Cet article est fourni à titre d’information et ne constitue pas un conseil en investissement personnalisé. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures ; les supports en unités de compte et la SCPI présentent un risque de perte en capital.